中信证券研报：AI驱动电子行业Q2业绩超预期

2026 年第二季度，电子行业整体利润增速显著高于收入增速。中信证券研报指出，AI 需求引发全行业价格上行是核心驱动力。在海外市场，PCB 与 AI 电源板块维持高景气度，Q3 拉货力度增强；在国产市场，晶圆厂与封测厂稼动率满载并启动涨价，国产算力与设备仍处强预期阶段。消费电子领域，苹果链及具备合封存储或新品放量逻辑的 IC 设计公司表现突出，其中存储及 PCB/CCL 板块表现最优。